Riziko finančních výkazů je neodmyslitelné jak v rámci externího, tak i interního auditu. Odkazuje na možnost, že auditoři nemohou odhalit významné chyby v účetní zprávě po hloubkové kontrole. Riziko finančního výkazu je výsledkem pěti "manažerů" tvrzení nebo předpokladů - prezentace a zveřejnění, existence nebo výskytu, práv a povinností, úplnosti a ocenění nebo alokace.
Prezentace a zveřejnění
Vyjádření vrcholového vedení o "prezentaci a zveřejňování" ve finančních výkazech společnosti jsou důležité. "Prezentace" označuje pořadí, ve kterém účetní uvádí položky finančního výkazu. Obecně uznávané účetní zásady (GAAP) v USA a mezinárodní standardy účetního výkaznictví (IFRS) doporučují konkrétní modely prezentace pro každý účetní závěrku. Například výkaz o peněžních tocích musí uvádět (v tomto pořadí): peněžní toky z provozní činnosti, peněžní toky z investičních činností a peněžní toky z investičních činností. "Zveřejnění" se týká důležitých informací, které vedení může v účetní závěrce vynechat, a které mohou způsobit, že firma vznikne ztrátám vyplývajícím z soudních sporů nebo regulačních pokut.
Existence nebo výskyt
Tvrzení o "existenci nebo výskytu" se týká provozních transakcí. Jednoduše řečeno, senior management tvrdí nebo potvrzuje auditorovi, že existují položky finanční výkazy. Vedoucí pracovníci rovněž potvrzují, že transakce a účetní záznamy, které tvoří zůstatky na účtech, skutečně nastaly. Pro ilustraci předpokládejme, že rozvaha společnosti A ukazuje 10 milionů dolarů v hotovosti. Externí auditor ověří tvrzení "existence" tím, že obdrží písemné potvrzení od banky o zůstatku účtu společnosti A.
Práva a povinnosti
Tvrzení "Práva a povinnosti" se vztahují k aktivům a závazkům. Aktivum je ekonomický zdroj, který společnost vlastní nebo na níž může vlastnit v budoucnu. Auditor zajistí, aby firma měla skutečná vlastnická práva k aktivům v souladu se zákonnými požadavky. Závazek se týká buď dluhu, který musí společnost splatit v době splatnosti, nebo finanční závazek, který musí včas splnit. Auditor také zajišťuje, že finanční závazky podniku jsou přesné.
Úplnost
Auditor ověřuje tvrzení o "úplnosti" tím, že zajišťuje, aby účetní závěrka jako celek byla úplná. Úplný soubor finančních výkazů zahrnuje rozvahu (nebo výkaz o finanční pozici), výkaz zisku a ztráty (jinak známý jako výkaz zisku a ztráty), výkaz o peněžních tocích a výkaz zisku a ztráty. Auditor také zajišťuje, aby každá účetní závěrka zobrazovala všechny relevantní položky: například ověření výdajů, výnosů, ztrát a zisků ve výkazu zisku a ztráty.
Ocenění nebo přidělení
Tvrzení vyššího managementu o "oceňování nebo alokaci" se týkají především předpokladů odpisování aktiv. V účetnictví znamená znehodnocení aktiva rozložení nákladů na několik let. Firma může vykazovat nepřesné finanční údaje, pokud vedoucí oddělení přijmou nesprávné odpisové sazby. Je to způsobeno skutečností, že odpisy deníku jsou výdaje, které ovlivňují výkaz zisku a ztráty společnosti.
